LHMC Midco, entidad controlada por Blackstone, ha vendido 6.090.000 acciones de Cirsa Enterprises, representativas de un 3,6% de su capital social, mediante una colocación acelerada, según ha informado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV). Después de esta operación, la compañía ha caído más de un 4% en el mercado bursátil.
Según la CNMV, el importe recibido por este paquete de acciones ha sido de 77,64 millones de euros. Esta cantidad supone que las acciones han sido vendidas a un precio de 12,75 euros, lo que supone un descuento que ronda el 6,4% respecto al precio de cierre de este martes (13,62 euros).
Barclays Bank, Deutsche Bank y Morgan Stanley Europe SE han actuado como entidades coordinadoras globales y entidades colocadoras.
LHMC Midco ha concedido a Morgan Stanley, como agente de estabilización, una opción de sobreadjudicación para adquirir hasta 910.000 acciones adicionales al mismo precio de la colocación, es decir, 12,75 euros por título.
Esta cantidad representa cerca de un 15% de las acciones ofrecidas en la colocación y aproximadamente un 0,5% del capital social de Cirsa. Según la firma, esta opción podrá ejercerse en un plazo de 30 días naturales siguientes a la fecha de transacción.
La sobreasignación, también conocida como opción greenshoe, es una práctica común en el mundo financiero que permite a los suscriptores emitir acciones adicionales en una oferta pública. Este mecanismo se utiliza principalmente para estabilizar el precio de las acciones y garantizar una experiencia comercial fluida en el mercado secundario.
«La colocación, junto con la opción de sobreadjudicación, representarían hasta 7.000.000 acciones (en torno al 4,2% del capital social de Cirsa) y los ingresos brutos totales obtenidos a través de la colocación junto con la opción de sobreadjudicación ascenderían a un máximo de 89.250.000 euros», ha añadido LHMC Midco.
La opción de sobreadjudicación podrá ejercitarse, total o parcialmente, en una sola ocasión, con el fin de cubrir posiciones cortas. Así , Morgan Stanley podrá llevar a cabo operaciones con la finalidad de mantener el precio de mercado de las acciones de Cirsa durante el periodo de estabilización, que finalizará el 30 de abril, a un precio que no excederá de 12,75 euros.
El vendedor posee aproximadamente el 78,4% del capital social de Cirsa, por lo que tras la finalización de la colocación, LHMC Midco continuará siendo titular de aproximadamente 124,7 millones de acciones, representativas del 74,2% del capital. Cirsa no es parte de la colocación y no recibirá ingresos derivados de la misma.
En relación con la colocación, el vendedor ha acordado con las entidades coordinadoras globales «no transferir ni disponer de ninguna de sus acciones ordinarias restantes en la sociedad durante un período de 90 días, sujeto a las excepciones habituales o a la renuncia por parte de las entidades coordinadoras globales».