La CNMV abre un expediente sancionador a Codere, que ya deja de cotizar en España

El regulador español investiga desde septiembre pasado una posible infracción “muy grave” de la Ley del Mercado de Valores relacionada con las pérdidas de varias filiales en Latinoamérica que el grupo reconoció en 2019.

La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha abierto un expediente sancionador a Codere por las “inconsistencias contables” que el grupo reconoció a finales de 2019 en varias de sus filiales en Latinoamérica. El procedimiento podría derivar en una infracción “muy grave” de la Ley del Mercado de Valores, según admite en sus últimas cuentas anuales la multinacional española de las apuestas, que está en proceso de liquidación.

El proceso ha saltado a la luz pública la misma semana en que Codere deja de cotizar en la Bolsa de Madrid, cuya cotización finaliza este mismo viernes, 6 de mayo, por decisión de la CNMV. 

En el balance de cuentas de Codere en el que admite esa infracción explica, según ha revelado Eldiario.es, que el pasado 23 de septiembre la CNMV le notificó que había decidido “iniciar un procedimiento administrativo sancionador contra Codere, S. A. y otros, por la posible comisión de una infracción muy grave tipificada en el artículo 282.2 de la Ley del Mercado de Valores, como responsable de las inconsistencias contables contenidas en los estados financieros de la sociedad correspondientes al primer semestre del ejercicio 2019”.

Ese artículo de la Ley del Mercado de Valores recoge las infracciones “por incumplimiento de las obligaciones de transparencia e integridad del mercado” que las cotizadas deben reflejar en el informe anual, el informe de auditoría o las cuentas semestrales. En octubre de 2019, la multinacional española anunció que había detectado determinadas “inconsistencias” en los resultados publicados de algunas de sus filiales latinoamericanas. 

Lo hizo meses después de la salida del consejo de administración del grupo de la familia Martínez-Sampedro, fundadores de Codere y enfrentados a su actual dirección tras ver reducida su participación a la mínima expresión como consecuencia del proceso de reestructuración de la deuda de la empresa.

Más pérdidas de las reconocidas

Un análisis posterior encargado por Codere a la firma EY confirmó que el grupo había infraestimado sus pérdidas en más de 15 millones de euros como consecuencia de esas inconsistencias, detectadas en las cuentas financieras de las filiales en México, Colombia y Panamá. 

Según Codere, estas pérdidas fueron “intencionadas y coordinadas por un reducido grupo de personas en México”, mediante la modificación de ingresos y costes en sus sistemas operativos contables, y “sin el conocimiento de la dirección corporativa en Madrid”, según reflejó un informe encargado por la empresa a Kroy y Álvarez y Marsal. 

El grupo acabaría declarando unas pérdidas de cerca de 62 millones en el conjunto del ejercicio 2019. La cifra se disparó por encima de los 200 millones ya en 2020, como consecuencia de los cierres por la pandemia.

Entre las conductas prohibidas que recoge el artículo de la Ley del Mercado de Valores que ha motivado este expediente sancionador está la de omitir información financiera “cuando exista un interés de ocultación o negligencia grave, atendiendo a la relevancia de la comunicación no realizada y a la demora en que se hubiese incurrido”, así como el suministro a la CNMV de “información financiera regulada con datos inexactos o no veraces, o de información engañosa o que omita aspectos o datos relevantes”.

Codere solicitó el sobreseimiento del procedimiento sancionador a la CNMV, presentando alegaciones el pasado 22 de octubre. El pasado jueves, el Comité Ejecutivo de la CNMV acordó excluir a Codere de negociación y fijó como último día de negociación de sus títulos el próximo viernes, 6 de mayo. 

En paralelo a su despedida del parqué español, el grupo sacó a cotizar el año pasado su filial de apuestas online en Estados Unidos, que saltó al parqué el pasado diciembre mediante la fusión con la empresa de adquisición de propósito especial (SPAC, por sus siglas en inglés) DD3 Acquisition Corp.II. Recientemente, esa filial ha advertido allí del riesgo de perder su licencia en España por acumulación de sanciones muy graves por incumplimiento de la normativa de juego estatal o autonómica.